华尔街见闻早餐FM-Radio｜2022年9月15日

FM-Radio
            播音 | 田东
            市场概述
            中国市场方面，创业板跌近2%，航运、油气逆势走强，主板次新股午后活跃，中金一度逼近跌停；恒指收跌2.5%，科技、电商股集体下挫，阿里、京东跌超4%，国美大跌22%。
            美股大跌次日小幅反弹，周二创两年多最大单日跌幅的三大美国股指均小幅收涨，能源板块涨近3%领涨。泛欧股指两连阴，矿业板块跌超2%。2年期美债收益率四日连创近十五年新高。美元指数回落。原油盘中跌超1%后一度涨3%，创两周新高。欧洲天然气盘中涨超10%，远离一个多月低位。美国天然气收涨10%创近两周新高。黄金创八周新低。伦铜两连阴至一周低位，伦锌五连涨创近两周新高。
            要闻
            国常会：制造业缓税4400亿；确定专项再贷款与财政贴息支持部分领域设备更新改造；开放是中国基本国策，加力稳外贸稳外资；新核准两个核电项目。
            媒体：多家国有大行9月15日周四起下调个人存款利率。
            欧美通胀仍强劲：美国8月PPI同比增速较7月回落至8.7%，核心PPI仍高于预期；英国8月CPI同比增9.9%，略低于逾10%的四十年高位。
            工会拒绝初步协议，美国三十年来首次全国铁路罢工迫在眉睫。
            能源干预新招：欧盟拟对能源公司利润征收1400亿欧元暴利税。
            市场收报
            美股：标普500收涨0.34%。道琼斯涨0.1%。纳斯达克涨0.74%。
            欧股：欧洲STOXX 600指数收跌0.86%。德国DAX 30指数收跌1.22%。法国CAC 40指数收跌0.37%。英国富时100指数收跌1.47%。
            A股：沪指收报3237.54点，跌0.80%，成交额3065亿元。深成指收报11774.78点，跌1.25%，成交额4148亿元。创业板指收报2503.82点，跌1.83%，成交额1313亿元。
            黄金：COMEX 8月黄金期货收跌0.5%，报1709.10美元/盎司。
            原油：WTI 10月原油期货收报涨1.17美元，涨幅1.34%，88.48美元/桶。布伦特11月原油期货收涨0.93美元，涨幅0.998%，报94.10美元/桶。
            ETF：标普500 SPY收涨0.38%，纳斯达克100 QQQ收涨0.79%，黄金GLD收跌0.39%，金矿GDX收涨0.25%，白银SLV收涨0.95%，美国原油基金USO收涨1%，中国科技ETF-Guggenheim CQQQ收涨0.6%。
            要闻详情
            国内宏观
            本次会议再度强调对制造业纾困解难和扩大制造业需求的重要性。同时，为提升能源保障能力和促进绿色发展，会议决定，核准已列入规划、条件成熟的福建漳州二期、广东廉江一期核电项目。
            国务院总理李克强13日主持召开国务院常务会议，决定进一步延长制造业缓税补缴期限，加力助企纾困，对制造业中小微企业、个体工商户缓缴的所得税等五税两费，9月1日起再延迟4个月补缴，涉及缓税4400亿元；确定专项再贷款与财政贴息配套支持部分领域设备更新改造，扩市场需求、增发展后劲；会议指出，开放是中国基本国策，要加力稳外贸稳外资，保障外贸企业用能、物流等，必要时全力予以支持；确定优化电子电器行业管理措施，降低制度性交易成本，更大激发市场活力；决定核准福建漳州二期和广东廉江一期两个核电项目，要求确保绝对安全。
            据证券时报从多方求证到，多家国有大行自9月15日起再度调整个人存款利率，包括活期存款和定期存款在内的多个品种利率有不同幅度的微调。其中，三年期定期存款和大额存单利率下调15个基点。本次个人存款利率的下调符合预期。
            9月14日，苏州市区全域对外地人购买首套房政策进行了优化，外地人购首套房不再需要社保和个税证明。换句话说，外地人在苏州的买房门槛已“全面瓦解”。业内人士评价称，苏州此次政策调整，可以看作是全国楼市新一轮政策优化的一个信号。
            国内公司
            当地时间9月13日，美国克莱因律师事务所(The Klein Law Firm)宣布，一众名创优品投资者拟任命该律师事务所为集体诉讼的首席原告，指控名创优品违反了美国联邦证券法。该律所在新闻稿中称，名创优品在IPO注册声明中存在虚假、误导及未披露的重大内容，包括公司披露的名创优品商店数量远高于IPO的注册声明及相关招股说明书中数量、隐瞒真实成本金额、没有披露真实的商业模式等问题。前脚被做空，后脚遭起诉，名创优品“前途未卜”。
            腾讯音乐：将以介绍方式在香港二次上市
            腾讯音乐在港交所公告，已申请以介绍方式在港交所主板上市，A类普通股预期将于9月21日下周三开始在港交所买卖，股票交易代码为1698。不同于IPO上市，介绍上市这种方式不需要再发行新股融资。
            海外宏观
            由于燃料成本继续回落，美国8月PPI连续第二个月下降，但生产商仍面临着服务价格和一些商品成本的上升。美国8月PPI同比增长8.7%，低于预期的8.8%和7月的9.8%；环比下降0.1%，与预期持平，高于7月的-0.4%。剔除波动较大的食品和能源，美国8月核心PPI同比上升7.3%，较前值7.6%回落，但高于预期的7.1%；核心PPI环比上升0.4%，高于预期和前值的0.3%。
            英国统计局公布，英国8月CPI同比增长9.9%，低于预期增速10%和7月增速10.1%，从四十年高位小幅回落。英国8月通胀数据可能引发市场对于通胀已见顶的讨论。但有分析认为，8月核心通胀率略微上升将使英国央行保持在继续紧缩的道路上。
            美国8月通胀回落不及预期，美联储接下来该怎么做？全球首富、特斯拉CEO马斯克回应了粉丝和“木头姐”、投资机构Ark Invest的创始人兼CEO Cathie Wood之前的推文，称应该降息25个基点，美联储激进加息将导致经济陷入通缩。Cathie Wood最近发推称，通货紧缩即将到来，大宗商品等价格暴跌就是证据。
            除了4900名成员的工会组织IAM投票拒绝接受资方提出的初步协议，成员约占全美铁路工人一半的两大工会还都未达成协议。最早本周五可能爆发的罢工预计每日经济产出损失高达20亿美元。
            欧盟计划，对石油、天然气、煤炭和炼油企业，按其应税盈余利润的33%征收暴利税。欧盟委员会称，这将帮助欧盟筹集约1400亿欧元资金，缓解今冬创纪录能源价格带来的冲击。
            国际能源署（IEA）将2022年全球石油需求增长预期下调11万桶/日，降至200万桶/日；将2022年全球石油总需求预期小幅下调30万桶/日，降至9970万桶/日。该机构预计，今年下半年原油市场供给将过剩100万桶/日。
            据澎湃新闻，当地时间9月13日，乌克兰总统办公室发布了关于乌克兰安全保障的协议草案。根据乌方设想，应当签署“基辅安全条约”，美国、英国、加拿大、波兰、意大利、德国、法国、澳大利亚、土耳其、波罗的海国家等可以作为保障国参与其中。俄罗斯联邦安全会议副主席梅德韦杰夫表示，如果北约继续向乌克兰提供武器，俄乌之间的“军事行动迟早会发展到另一层次”，对立双方将采取不可预测的行动。
            周三媒体消息称， 日本央行在日元兑美元跌至144.9附近进行了汇率审查，即要求日本各大商业银行向央行提供外汇交易的细节。与口头干预相比，汇率审查通常被视作更强烈的干预手段。
            海外公司
            周二公布的美国8月CPI通胀高于预期引发美股暴跌，当天纳斯达克100创2020年3月以来最大单日跌幅。这似乎给了“木头姐”Cathie Wood和对冲基金们一个抄底的机会。Wood周二斥资4190万美元加仓，买入27只公司个股，数量创今年2月以来的单日新高。
            对于欧盟委员会认定谷歌利用其安卓移动操作系统打压竞争对手，欧洲第二高等法院“欧盟普通法院”周三维持了这一反垄断裁定，法院将罚款仅仅从43亿欧元降低至41亿欧元。
            加州指控，半数第三方卖家贡献了亚马逊平台80%的营业收入，而亚马逊强迫这些第三方商家达成人为保持高价的协议，禁止商家在竞争网站上以更便宜的价格出售产品，否则就要面临严厉惩罚。
            苹果或成为明年首家使用台积电升级版3nm芯片制造技术的公司，并计划在下一代iPhone和Mac上应用该技术。分析师预计，未来iPhone系列标准版和Pro版差距将加大，此前iPhone Pro和iPhone两种机型的最大区别是在屏幕和摄像头，但此后可能会扩大到处理器和存储芯片。
            中国资讯——地区及产业
            1、汽车回收丨据媒体报道，国家生态环境标准《报废机动车拆解企业污染控制技术规范》，将于2022年10月1日起正式实施。该标准规定了报废机动车拆解总体要求，企业基础设施和拆解过程污染控制要求，污染物排放要求，环境管理要求以及环境监测与突发环境事件应急预案要求。
            点评：随着《报废机动车回收管理办法实施细则》、《报废机动车拆解企业污染控制技术规范》等一系列政策和国家标准实施，我国报废汽车拆解行业新政体系已形成，下游千亿市场启动在即。汽车拆解行业规范度提高有助于正规拆解企业盈利能力提升。
            2、钙钛矿丨据报道，近日，中国科学院上海微系统与信息技术研究所微系统技术重点实验室研究员刘正新团队联合电子科大教授刘明侦团队，开发了转换效率接近29%的钙钛矿/硅异质结SHJ叠层太阳电池，成为迄今为止基于产业化全绒面SHJ太阳电池的最高效率。相关研究成果发表在Advanced Materials上。
            点评：业内预计，未来通过使用新型材料的钙钛矿太阳能电池器件的转换效率最高能达到50％左右，是目前商业化的太阳电池转化效率的2倍左右。随着转化率不断提升，钙钛矿光伏电池望加速迎来大规模商业应用。有专家预计，2025年前后钙钛矿光伏有可能实现吉瓦级量产。
            3、西部开发丨国家主席习近平本周将出席在撒马尔罕举行的上海合作组织成员国元首理事会第二十二次会议，并应哈萨克斯坦共和国总统托卡耶夫、乌兹别克斯坦共和国总统米尔济约耶夫邀请对两国进行国事访问。今年适逢中国同哈萨克斯坦、乌兹别克斯坦建交30周年。
            点评：随着“一带一路”建设持续推进，中国西部慢慢从“开放的末梢”变为“开放的前沿”。业内预期，未来西部省份新设自贸区值得期待。
            4、碳化硅丨近期，碳化硅（SiC）行业的头部企业如Wolfspeed、安森美均披露了最新扩产计划。其中，Wolfspeed宣布将建造世界上最大的碳化硅材料工厂，旨在将公司在北卡罗来纳州的碳化硅材料的产能提高10倍以上。
            点评：目前国产碳化硅模块上车进展顺利，包括BYD、吉利、埃安等量产车型均已搭载由国产碳化硅模块供应商提供的主驱逆变器模块，国内SiC产业链上市公司有望充分受益。
            5、大飞机丨13日，首批2件空客A321飞机大部件运抵空客总装线，标志着亚洲唯一空客民用飞机总装线(空客天津总装线)将正式投产空客A321飞机。空中客车(天津)总装有限公司相关负责人介绍，空客A321飞机是A320系列飞机中最大的成员，拥有单通道飞机中极为宽敞的客舱，单一客舱布局情况下最大载客量可达244人。该项目的运营是空客天津发展的又一重大里程碑。
            点评：据悉，空客在全球的四条A320系列飞机总装线都将具备生产及交付A321飞机的能力。而作为亚洲唯一空客民用飞机总装线，正式投产A321机型，将极大满足储备订单中A321飞机递增份额所带来的强劲需求。
            6、北斗卫星丨为期三天的“2022中国北斗应用大会暨中国卫星导航与位置服务第十一届年会”将于9月20日在河南郑州启幕，大会聚焦卫星导航与位置服务等领域的创新应用等。
            点评：此次大会，是继2019年、2021年之后，第三次落地郑州市。郑州市正在按照“5431”发展路径加快培育5G及北斗产业。即5G及北斗智能终端和相关配套产品、5G及北斗安全芯片和支撑体系、5G及北斗应用软件和信息技术服务、5G及北斗大数据生态应用、5G及北斗产业培育和应用创新等五个特色发展方向。
            7、芯片丨近日，工信部工业互联网产业联盟公布最新“时间敏感网络（TSN）产业链名录计划”，其中东土科技刚刚发布的中国首颗自主设计的TSN芯片—KD6530，成为首款进入该名录的TSN芯片。这标志着国产芯片正式进入TSN商用领域，拉开国产TSN大规模商用应用序幕，打破该领域长期被欧美企业垄断的格局。
            点评：时间敏感网络（TSN）是实现全球工业控制、汽车控制、飞机控制等工业网络通信协议及标准统一的国际标准技术，是我国工业互联网的支撑网络技术。随着5G物联网、工业互联网等新一代信息通信技术的发展，TSN具有的确定性和微秒级交互特性，引发无人驾驶、边缘计算、虚拟现实等科幻技术变现实。同时借助TSN打破智慧与机器的边界，将推动传统离散工业进行数字化转型和智能制造升级。
            8、核电丨国务院总理李克强13日主持召开国务院常务会议，决定核准已列入规划、条件成熟的福建漳州二期、广东廉江一期核电项目。强化全过程监管，确保安全万无一失。
            点评：“双碳”目标下，能源转型进程加快。作为一种清洁、稳定的能源，核电的重要性也愈发凸显。随着“华龙一号”首堆投产，以及多个新项目的核准、开工，我国核电已经开启了批量化建设。
            今日要闻前瞻
            澳洲联储公布货币政策声明。英国央行公布利率决议和会议纪要。俄罗斯总统普京和土耳其总统埃尔多安举行会谈。美国上周首申失业金人数。美国8月零售销售。